Assurance-vie

En détail

Donner un rôle à chaque somme

Commencez par estimer ce que vous pourriez avoir à retirer et à quelle date. Une dépense prévue dans deux ans appelle une attention particulière à la stabilité de la somme. Pour un projet plus lointain, un contrat multisupport permet de répartir l’épargne entre un fonds en euros et des unités de compte, en tenant compte des baisses que vous pourriez supporter.

Une fois la répartition choisie, vérifiez comment les prochains versements seront investis. Un versement programmé suit en général la répartition prévue avec l’assureur. Un arbitrage permet ensuite de déplacer une somme d’un support à l’autre à l’intérieur du contrat, parfois avec des frais.

Lire les garanties, les frais et le rendement

Sur un fonds en euros, lisez la clause de garantie. Le pourcentage garanti peut s’entendre avant les frais annuels de gestion. En unités de compte, la valeur fluctue avec les supports détenus et une perte en capital est possible. Examinez les frais sur versement, les frais annuels du contrat, ceux des supports et les frais d’arbitrage.

Pour comparer deux rendements de fonds en euros, relevez le nom exact du fonds et l’année. Un taux majoré peut dépendre du montant versé ou de la part investie en unités de compte. Vérifiez le taux auquel vous auriez effectivement eu droit et la durée de la bonification.

Prévoir les retraits et la transmission

Un rachat partiel laisse le contrat ouvert. Un rachat total le clôt. Lors d’un retrait, l’assureur calcule la part de gains incluse dans la somme retirée. L’âge du contrat et la date des versements comptent pour l’imposition. Après huit ans, un abattement annuel d’impôt sur le revenu peut s’appliquer aux gains retirés.

La clause bénéficiaire désigne les personnes qui recevront le capital au décès selon les conditions du contrat. Relisez-la après un changement familial pour vérifier que les bénéficiaires et l’ordre de répartition correspondent toujours à votre souhait.

Fiscalité

Les versements ordinaires ne sont pas déductibles du revenu imposable. Lors d’un rachat, seule la fraction de gains comprise dans le retrait entre dans le calcul de l’impôt, et non la totalité de l’argent récupéré. Les arbitrages internes ne déclenchent pas à eux seuls un impôt sur le revenu.

Après huit ans, les gains retirés bénéficient d’un abattement annuel de 4 600 € pour une personne seule ou de 9 200 € pour un couple marié ou pacsé imposé ensemble, tous contrats confondus. Cet abattement concerne l’impôt sur le revenu, pas les prélèvements sociaux.

Pour les primes versées depuis le 27 septembre 2017, les gains sont en principe soumis à 12,8 % d’impôt avant huit ans. Après huit ans, le taux est de 7,5 % pour la fraction éligible au regard du seuil de 150 000 € de primes non remboursées, apprécié sur l’ensemble des contrats, et de 12,8 % pour le reste. Une option globale pour le barème est possible. Les anciens versements suivent des règles distinctes.

En 2026, les gains d’une assurance-vie rachetable ordinaire restent soumis à 17,2 % de prélèvements sociaux. Sur les fonds en euros, ces prélèvements sont généralement opérés lors de l’inscription annuelle des intérêts. Lors du rachat, les sommes déjà prélevées sont prises en compte pour éviter une double taxation.

Pour compléter une retraite, des rachats répartis sur plusieurs années peuvent utiliser l’abattement annuel. Exemple simplifié : un retrait de 10 000 € contenant 2 000 € de gains peut ne générer aucun impôt sur le revenu après huit ans si l’abattement est encore disponible. Les prélèvements sociaux restent dus sur les gains, sous déduction de ceux déjà acquittés. Ce mécanisme explique l’intérêt d’ouvrir le contrat suffisamment tôt.

Règles consultées le 15 novembre 2026 pour un particulier résident fiscal français. Les dates de versement et les situations particulières peuvent modifier le traitement.